《金融工程学》课程教学改革与实践探讨

２０１５年８月　廊坊师范学院学报（自然科学版）　Ｊｏｕｒｎａｌ　ｏｆ　Ｌａｎｇｆａｎｇ　Ｔｅａｃｈｅｒｓ　ＣｏＵｅｇｅ（Ｎａｔｕｒａｌ　Ｓｃｉｅｎｃｅ　Ｅｄｉｔｉｏｎ）　Ａｕｇ．２０１５　第１５卷第４期　Ｖｏ１．１５　ＮＯ．４　《金融工程学》课程教学改革与实践探讨　宋丽平　（莆田学院，福建莆田３５１１００）　【摘要】《金融工程学》是金融数学专业的一门主干课程。文章分析《金融工程学》课程的特点和该课程教学中　存在的问题，并根据金融行业对人才素质和能力的要求，对《金融工程学》课程提出相应的教学改革建议，主要包括　了解学生、改进教学模式、重视实验教学、理论联系实际等方面。　【关键词】　金融工程学；金融数学专业；教学改革；教学模式；实验教学　Ｔｅａｃｈｉｎｇ　Ｒｅｆｏｒｍ　ａｎｄ　Ｐｒａｃｔｉｃｅ　ｏｆ“Ｆｉｎａｎｃｉａｌ　Ｅｎｇｉｎｅｅｒｉｎｇ’’　ＳＯＮＧ　Ｌｉ－ｐｉｎｇ　【Ａｂｓｔｒａｃｔ】“Ｆｉｎａｎｃｉａｌ　ｅｎｇｉｎｅｅｒｉｎｇ”ｉｓ　ｏｎｅ　ｏｆ　ｔｈｅ　ｍａｉｎ　ｃｏｕｒｓｅｓ　ｆｏｒ　ｉｆｎａｎｃｉａｌ　ｍａｔｈｅｍａｔｉｃｓ　ｍａｊｏｒｓ．Ｆｉｒｓｔ　ｏｆ　ａｌｌ，ｔｈｅ　ｃｈａｒａｃ．　ｔｅｒｉｓｔｉｅｓ　ｏｆ“ｆｉｎａｎｃｉａｌ　ｅｎｇｉｎｅｅｒｉｎｇ”ｃｏｕｒｓｅ　ａｒｅ　ａｎａｌｙｚｅｄ，ａｓ　ｗｅｌｌ　ｓ　ｔｈｅ　ａｅｘｉｓｔｉｎｇ　ｐｒｏｂｌｅｍｓ　ｉｎ　ｔｅａｃｈｉｎｇ　ｔｈｉｓ　ＣＯＵｒＳｅ．Ｓｅｃｏｎｄｌｙ，　ａｃｃｏｒｄｉｎｇ　ｔｏ　ｔｈｅ　ｒｅｑｕｉｒｅｍｅｎｔ　ｏｆ　ｉｎａｎｃｉｆｌ　ｉａｎｄｕｓｔｒｙ　ｆｏｒ　ｔｈｅ　ｑｕａｌｉｔｙ　ａｎｄ　ａｂｉｌｉｔｙ　ｏｆ　ｔｈｅ　ｔｌｅｎｔｓ，ｓｏｍｅ　ａｐｐｒｏｐｒｉａａｔｅ　ｓｕｇｇｅｓｔｉｏｎｓ　ｆｏｒ　ｔｅａｃｈｉｎｇ　ｒｅｆｏｒｍ　ｏｆ“ｆｉｎａｎｃｉａｌ　ｅｎｇｉｎｅｅｒｉｎｇ”ｃｏｕｒｓｅ　ａｒｅ　ｐｕｔ　ｆｏｒｗａｒｄ，ｍａｉｎｌｙ　ｉｎｃｌｕｄｉｎｇ　ｕｎｄｅｒｓｔａｎｄｉｎｇ　ｓｔｕｄｅｎｔｓ，ｉｍｐｒｏｖｉｎｇ　ｔｅａｃｈｉｎｇ　ｍｏｄｅ，ｐａｙｉｎｇ　ａｔｔｅｎｔｉｏｎ　ｔｏ　ｅｘｐｅｒｉｍｅｎｔ　ｔｅａｃｈｉｎｇ，ｌｉｎｋｉｎｇ　ｔｈｅｏｒｙ　ｗｉｔｈ　ｐｒａｃｔｉｃｅ，ａｎｄ　ＳＯ　ｏｎ．　【Ｋｅｙ　ｗｏｒｄｓ】ｆｉｎａｎｃｉｌａ　ｅｎｇｉｎｅｅｒｉｎｇ；ｆｉｎａｎｃｉｌａ　ｍａｔｈｅｍａｔｉｃｓ　ｍａｊｏｒ；ｔｅａｃｈｉｎｇ　ｒｅｆｏｒｍ；ｔｅａｃｈｉｎｇ　ｍｏｄｅ；ｅｘｐｅｒｉｍｅｎｔ　ｔｅａｃｈｉｎｇ　［中图分类号）Ｇ６４２　［文献标识码］Ａ　［文章编号］１６７４—３２２９（２０１５）０４—０１０８—０４　北京大学于１９９７年在数学科学学院建立了全　国第一家金融数学系，随后国内有多家高校也在数　学系开设了金融数学专业。金融数学是一门数学与　金融学相互交叉渗透的前沿学科，目前已成为发展　金融数学将成为授予经济学学位的本科专业。此　外，２０１５年２月９日国内首只场内期权一５０ＥＴＦ期　权在上海证券交易所正式上市，这标志着我国金融　市场的发展将进入一个新的里程碑。作为金融数学　的专业教师，应该意识到金融数学专业将迎来一个　前所未有的发展契机，同时也要适应市场对金融数　学人才的要求，加强对学生应用能力、实践能力和创　新能力的培养。　最快的现代应用数学的研究方向之一。该专业培养　学生具有运用金融学、数学和计算机解决金融问题　的能力，学生的毕业去向主要在银行、证券公司、基　金公司和保险公司等金融部门。《金融工程学》是金　融数学专业的主干课程之一，主要内容是将工程思　维引入金融领域，综合地采用各种工程技术方法（主　１《金融工程学》教学存在的问题　首先，《金融工程学》是金融数学专业学生的主　干课程之一，也是从基础课到专业课的过渡课程之　一要有数学建模、数值计算、网络图解、仿真模拟等）设　计、开发和实施新型的金融产品，创造性地解决各种　金融问题…。　。与基础课程相比，该课程对先修课程有一定要　据《教育部关于公布２０１３年度普通高等学校本　求，涉及知识面广，且新概念和新方法多。因此，学　生在学习过程中容易产生畏难情绪，影响教学效果。　科专业备案或审批结果的通知》（教高［２０１４］１号），　［收稿日期］２０１５—０６—１５　［基金项目】国家自然科学基金项目（１１００１１４２）；福建省自然科学基金项目（２０１５Ｊ０５０１２）；莆田学院教学改革项目　（ＪＧ２０１４１４）　［作者简介］宋丽平（１９７９一），女，博士，莆田学院数学学院讲师，研究方向：金融数学。　・１０８・　第１５卷・第４期　宋丽平：《金融工程学》课程教学改革与实践探讨　２０１５年８月　其次，《金融工程学》课程的研究对象为实际的　金融问题，应用性和实践性强。然而，课堂教学手段　单一，以教师为主导，重知识灌输，忽视学生的积极　参与，未能激发学生学习的热情，不利于培养学生的　应用能力和创新能力。　最后，与理论教学环节相比，实验教学环节相对　薄弱，不利于学生动手操作和解决实际问题能力的　培养，未能形成金融数学专业人才培养应有的技能　型和应用型特色，实验教学体系有待进一步完善。　此外，学生不精通数学软件的使用，也给实验教学带　来一定难度。　２《金融工程学》的教学改革与实践　２．１了解学生，因材施教　根据学生的具体情况对教学内容进行取舍，即　对学生的基本情况进行摸底，适当调整教学内容。　以莆田学院为例，该课程在大三上学期开设，学生已　修完数学分析、高等代数、解析几何、普通物理、复变　函数、拓扑学、计算机基础、高级语言程序设计、概率　论与数理统计、数值分析等数学基础知识和计算机　基础知识，而金融学方面只学了西方经济学。在教　学中应考虑到学生的金融知识相对比较薄弱，有所　针对地补缺补漏。一方面，在课堂上给学生补充一　些金融基本知识；另一方面，考虑教学时间安排比较　紧凑，推荐几本参考书，让学生自己课外阅读，系统　了解必需的金融知识。此外，删除一些内容陈旧、学　科之间重复交叉的内容，增加一些运用内容，如在介　绍期权定价的二叉树模型时，为了让学生能够掌握　期权理论的具体应用，可以举新产品开发、油气开采　等应用实例。　２．２改进教学模式　本专业培养适合在金融业务部门从事经济分　析、风险管理和金融产品设计定价等方面工作的专　门人才。《金融工程学》的课程教学要基于金融数学　人才培养目标而展开，培养社会所需的复合型应用　人才。因此，应改进传统的教学模式，重视理论与实　际的有机结合，培养学生的应用能力和创新能力。　（１）采用启发式教学。在课堂教学中，教师要避　免采用单一的教学手段，应随时与学生进行互动，通　过提出问题、分析问题和解决问题的方式，启发学生　对问题的思考，教师再做深入浅出地分析，以加深学　生对基本概念和基本理论的理解。此外，教师在授　课过程中，应适当加入前沿问题的探讨和文献阅读，　以拓展学生的知识面和培养学生的创新思维。　（２）引入丰富案例进行分析。针对本课程应用　性强的特点，应该安排丰富的案例展开分析，以加　深学生对知识的理解，并开阔他们的视野。在介绍　相关理论知识时，穿插一些案例进行讲解，能收到　事半功倍的效果。如，为了让学生理解什么是金融　工程，笔者在授课中列举“法国Ｒｈｏｎｅ—Ｐｏｕｌｅｎｅ公司　的员工持股计划”和“美国大通银行的指数存单”这　两个案例，说明金融工程的主要内容是进行金融产　品的设计、定价与风险管理。在介绍远期和期货市　场时，引入实际案例对相应的市场数据、交易规则　等进行解释。通过引入恰当的案例进行分析，使相　关的知识更加简明易懂，并能激发学生的学习　兴趣。　（３）适当开展课堂分组讨论。在课堂教学上，不　应只是教师单方面的知识传授，更要注重学生学习　的主动性、积极性和创新性，分组讨论就是一种比较　有效的方法。可以就某些金融热门话题进行讨论，　如，以２００８年发生的美国次贷危机为例，说明金融　风险的起因、影响和解决方案。让学生课下对要讨　论的问题独立思考并做大量准备，并要求每组将研　究成果上台进行讲解和演示，授课教师对每组的报　告逐一点评，师生间形成良好的互动。这种分组的　课堂讨论，让学生加深对理论知识的理解，并能学以　致用，同时也锻炼了各方面的能力，如应用能力、创　新能力、表达能力和协作能力等。当然，这种教学模　式对任课教师的要求较高，教师除了具备扎实的专　业基础，还要加强科学研究，有较强的创新能力。此　外，教师应随时关注国际金融工程的最新发展情况，　不断更新充实自己的知识。　（４）以科研促教学，丰富和更新教学内容。科研　与教学相互促进，相辅相成。在科研上富有学术成　・　１０９・　果的教师参加教学工作，既能使他们以最新的学术　２０１５年８月　廊坊师范学院学报（自然科学版）　第１５卷・第４期　成果丰富教学内容，反过来他们又能在教学中夯实　自身的理论基础，在科研工作中有更宽广的思路［２］。　科学研究有助于人才的培养，积极利用在科学研究　中积累的新知识来丰富和更新教学内容，成为新的　限差分方法的基本原理，然后根据相应的数值算法　在ＭＡＴＬＡＢ软件中进行编程计算。　此外，对于学生能够通过自学完成的简单实验，　应由任课教师指导学生课外自己动手实验。以郑振　教学内容的源泉。例如，引导学生申请和开展大学　生创新创业训练计划项目，吸收优秀学生参与教师　龙等主编的《金融工程》随　为例，该教材对各章节所　涉及的大多数计算问题都编写了非加密的ＥＸＣＥＬ　程序，学生可下载这些资料进行自学，教师适当给予　的科研课题，在教学中适当穿插介绍相关的最新研　究成果，这些活动均有利于应用型和创新性人才的　培养。笔者在讲授期权的定价问题时，就适时地向　学生介绍最近的研究工作，是带有效用函数的期权　的定价问题，它来源于西方流行的经理股票期权的　估值。这些是对课本知识的补充和扩展，可以拓展　学生的知识面，还可提前让学生进行毕业论文的设　计与研究。　２．３重视实验教学　《金融工程学》是一门应用性和技术性很强的课　程，这些特点决定了实验教学具有课堂教学所无法　替代的独特作用。通过理论与实践相结合、教师课　堂讲授与学生动手实验相结合，以加强学生分析问　题和解决问题能力的培养，有利于改变以往学生对　知识的掌握刻板僵化、实践和动手能力差的现象ｂ］。　可以充分利用高校的应用数学实验室或金融数　学实验室等实验室平台来开展实验教学。对需要进　行数值计算的知识模块，包括期权定价的二叉树方　法、有限差分方法、蒙特卡洛模拟方法、Ｂ．ｓ公式的　应用、希腊字母的计算等，设计一些结合实际的实验　项目，开设上机实验课。数学软件推荐使用ＭＡＴ—　ＬＡＢ。ＭＡＴＬＡＢ软件简单易学，可读性好，具有强　大的数值计算功能和丰富的金融数量分析工具箱。　借助ＭＡＴＬＡＢ的金融工具箱和绘图功能来辅助欧　式期权定价的教学¨４　］，能起到事半功倍的效果。　由于一般的美式期权价格都没有解析解，数值方法　是求解其价格的主要方法，因此如何基于ＭＡＴＬＡＢ　软件来进行美式期权定价的教学＿７　就显得尤为重　要。例如，在介绍美式期权定价的二叉树方法时，首　先给出二叉树方法的数值算法，然后利用ＭＡＴＬＡＢ　软件来编写程序，进而计算期权的价格。在介绍美　式期权定价的有限差分方法时，首先让学生理解有　・　１　１０・　指导，并鼓励学生自己动手再编一次。　２．４理论联系实际　金融数学这门学科具有很强的现实应用性，但　是囿于传统教学方法和学生缺乏社会实践，该课程　的应用特色未能在教学中得到很好的体现，影响了　教学效果＿９］。因此，在《金融工程学》课程教学中应　注重理论性与现实性的结合，在讲授理论知识时，要　联系实际。例如，在介绍利用无套利原理对金融衍　生品进行定价时，要说清楚无套利原理只是一个假　设条件，在现实世界中套利机会是存在的，而且投资　者可以利用套利来赚钱，如统计套利。这样，基于无　套利原理给出的金融衍生品的价格，必然与实际价　格有一定的偏差，但是不会差很多。又如，金融工程　的基本内容是设计和创造新产品，如何根据各种金　融问题提供创造性的解决方案，如何用搭积木的方　法创造出各种新产品以满足市场的多样化需求，这　些都需要理论联系实际，将课堂讲授与案例教学有　机结合，培养学生的分析解决问题能力和创新能力。　再比如，在讲授期权的定价理论时，可以结合中国的　金融市场来说明期权理论的应用，从中发现应用中　理论与实际的差别及其原因。　３总结　学习金融数学的根本目的在于应用数学工具　去解决金融业界提出的有关风险管理、风险度量、　衍生产品定价以及投资效益优化等各种问题［１。。。　作为金融数学方向学生的一门重要专业课，《金融　工程学》的课程教学应结合本课程的特点和金融行　业对金融数学专业人才的需求来展开，为地方经济　建设和社会发展输送所需的应用型专业人才。培　养高素质的金融数学人才是一项复杂的系统工程，　第ｌ５卷・第４期　宋丽平：《金融工程学》课程教学改革与实践探讨　２０１５年８月　转变观念、提高教师自身素质对于教学改革至关重　［４］胡素敏．ＭＡＴＬＡＢ引入金融数学教学初探［Ｊ］．湖北成人　要。作为课任教师，要不断提高自身的教学科研水　教育学院学报，２０１１，（６）：１４４—１４６．　平，加强科学研究，以科研促教学。学校方面也要　［５］刘春艳，吕喜明．基于ＭＡＴＬＡＢ视图的欧式看涨期权敏　感性动态分析［Ｊ］．经济论坛，２０１３，（３）：７１—７６．　支持和鼓励中青年教师进行国内外进修访学，增长　［６］孟繁慧．ＭＡＴＬＡＢ在经济数学教学中的应用［Ｊ］．科教论　专业知识。　坛，２０１３，（８）：１５３—１５４．　【参考文献】　［７］宋丽平．基于ＭＡＴＬＡＢ的美式期权定价的教学思考　［１］宋逢明．金融工程原理一无套利均衡分析［Ｍ］．北京：清　［Ｊ］．廊坊师范学院学报（自然科学版），２０１４，１４（４）：１１８　—华大学出版社，１９９９．　１２１．　［２］王宗让，姚继涛．加强科研与教学的结合，努力提高教育　［８］郑振龙，陈蓉．金ｋ＿ｒ－程（第三版）［Ｍ］．北京：高等教育　教学质量［Ｊ］．西安建筑科技大学学报（社会科学版），　出版社，２０１２．　２００６，２５（２）：３８—４１．　［９］丛凌博，等．金融数学教学方法改革的探讨与实践［Ｊ］．　［３］赵家敏．从金融学科发展趋势看我国的金融人才培养一　经济研究导刊，２０１５，（８）：１３２—１３３．　对金融学课程实验教学的思考［Ｊ］．高教探索，２００３（４）：　［１０］姜礼尚，徐承龙．金融数学课程体系、教材建设及人才　４９—５１．　培养的探索［Ｊ］．中国大学教学，２００８，（１０）：１１—１４．　（上接１０７页）　４结论与建议　目标，丰富教学内容，提高学生的学习兴趣，创新教　学方法，构建合理的评价体系。　通过对甘肃省师范类院校大学体育排球选项课　［参考文献］　教学现状进行调查分析，得出以下结论：甘肃省师范　［１］教育部．全国普通高等学校体育课程教学指导纲要［ｚ］．　类院校排球选项课教师的教学指导思想基本能够迎　２００２—０８—１２．　［２］樊姝皎，程祖海．近代我国学校体育指导思想的发展演　合现代体育教学指导思想；教学目标基本明确。但　变［Ｊ］．中州体育，２０１１，（２）１８—２１．　是在教学内容上主要以技战术教学为主，忽视理论　［３］毛振明．体育教学论［Ｍ］．北京：高等教育出版社，２００５：　知识传授；以传统教学方法为主，缺乏创新；教学评　１６．　价重视“终结性”评价而忽略“过程性”评价。　［４］教育部．全国普通高等学校体育课程教学指导纲要［ｚ］．　２００２，０８，１２．　在教学过程中教师应明确教学指导思想，把“健　［５］毛振明．体育教学论［Ｍ］．北京：高等教育出版社，２００５：　康第一”、“终身体育”作为首要教学指导思想，根据　１７５．　教学指导思想准确把握教学目标，把运动参与目标　［６］黄汉升．球类运动——排球（第二版）［Ｍ］．北京：高等教　应放在首位，丰富排球选项课教学内容，将理论与实　育出版社，２００９：３．　践相结合，技术与游戏相结合，战术与比赛相结合，　［７］黄汉升．球类运动——排球（第二版）［Ｍ］．北京：高等教　提高学生的学习兴趣，创新教学方法，增加课堂气　育出版社，２００９．４１．　［８］毛振明．体育教学论［Ｍ］．北京：高等教育出版社，２００５：　氛，将过程评价与结果评价相结合，教师评价与学生　１３０．　评价相结合，构建合理的评价体系，培养学生自觉锻　［９］毛振明．体育教学论［Ｍ］．北京：高等教育出版社，２００５：　炼的习惯。　２８９．　建议教师应明确教学指导思想，准确把握教学